创新金融服务助煤企脱困

　　作为困难行业的突出代表,当前我国煤炭行业形势依然较为严峻, 产能利用率进一步下滑至70%以下。2016年4月21日，人民银行联合银监会等部门发布《关于支持钢铁煤炭行业化解产能实现脱困发展的意见》。作为产业发展的关键一环，金融机构亟需落实人民银行和银监会的政策要求，充分发挥金融引导作用，促进煤炭行业的转型发展和脱困升级。笔者认为，商业银行要落实好人民银行和银监会的政策要求，需做好以下几点：

　　有保有压有扶有控，调整煤炭业务的资源投向，实现业务资源的有效配置。首先，有效盘活存量业务。加快退出产能严重过剩、规模经济性较差的细分行业和领域。停止对安全生产基础较差、资源枯竭、落后产能、劣质煤产能企业的信贷支持。严控向违规煤炭企业和项目提供信贷支持。其次，严格控制增量业务。一是择优对接政策扶持力度较大、市场前景较好、投资效益较高的高附加值行业，比如煤电一体化、智慧矿山、高端煤化工、煤炭深加工等；二是优先扶持具备上下游一体化优势、全产业链整合能力的核心企业，具有行业核心技术的创新型企业，以及符合产业结构调整政策的企业。

　　创新金融服务模式，有效对接企业需求。针对优质煤炭企业的融资需求，创新金融服务模式，提供全面高效服务。一是打造集银行、政府、创投、担保和保险等为一体的综合性金融平台，提供一揽子金融服务；二是综合考虑企业的发展特征和经营状况，针对性开发金融产品，打造差异化产品体系。

　　抓住行业重组机遇，提供商行投行服务。煤炭行业正进行深度的重组兼并整合，商业银行可通过调整贷款期限、还款方式等措施，以及支持发行公司信用类债券，协助企业进行债务重组。围绕企业兼并重组、产业链延伸等业务机会，开展投行和咨询业务，提供“商行+投行”的综合金融服务。

　　深化跨境金融服务，促进国际产能合作。随着国际产能合作的深化，煤炭企业“走出去”的步伐将不断加快。商业银行可通过银团贷款、出口信贷、项目融资等方式，加大对国际产能合作项目的支持力度。探索更多金融避险产品，帮助出口企业规避汇率风险。

　　加快发展普惠金融，助力职工分流安置。扩大普惠金融的覆盖范围，使普惠金融的供需两端更加匹配。一是积极发展创业金融和小区金融，对有创业需求的煤炭分流人员提供担保贷款支持；二是积极发展小微金融，加大对吸纳分流人员的小微企业的信贷支持；三是以行业龙头企业为核心，为上下游企业提供供应链金融服务。

　　健全风险防控体系，确保风险可管可控。加强对煤炭行业和客户的研究，健全风险防控体系。一是对煤炭企业进行层级细分，实施差异化、精细化风险定价；二是完善煤炭行业的风险控制模型，健全和丰富贷后/投后管理手段；三是借助互联网、大数据等信息化手段，建全生命周期风险控制工具，提升风险控制的智能化水平。

　　虽然随着煤炭行业风险的进一步暴露，商业银行的煤炭业务正面临资产质量下滑的严峻挑战。但是煤炭行业脱困发展也蕴藏着产业链延伸、兼并重组、国际产能合作等业务机遇，将成为商业银行业务发展的“新蓝海”和转型升级的“助推器”。

　　（作者为银行从业人士，高级工程师，管理学博士）